機(jī)構(gòu)指出，DeepSeek三大關(guān)鍵詞“低成本”+“高性能”+“開源”，引發(fā)全球科技市場(chǎng)的連鎖反應(yīng)：DeepSeek的崛起將驅(qū)動(dòng)全球科技投資重心從“堆砌算力”轉(zhuǎn)向“算法+數(shù)據(jù)+算力”協(xié)同發(fā)展，AI產(chǎn)業(yè)從“軍備競(jìng)賽”邁入“場(chǎng)景落地”階段，算力總需求暴增，計(jì)算機(jī)行業(yè)價(jià)值體系迎來(lái)系統(tǒng)性重估。

核心邏輯

1.DeepSeek本地化部署持續(xù)擴(kuò)容，在多個(gè)領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)規(guī)?；瘧?yīng)用。政務(wù)：近期，多地政務(wù)系統(tǒng)陸續(xù)接入DeepSeek大模型，DeepSeek有望在內(nèi)容生成和智能交互等方面顯著提升政務(wù)辦公效率。金融：銀行、保險(xiǎn)、基金、證券業(yè)紛紛加速推進(jìn)DeepSeek系列模型的本地化部署工作。DeepSeek在金融領(lǐng)域的應(yīng)用包括投研分析、知識(shí)查詢、產(chǎn)品銷售、客戶服務(wù)等核心業(yè)務(wù)場(chǎng)景，以及提升內(nèi)部流程效率。醫(yī)療：DeepSeek已在昆山市第一人民醫(yī)院—昆山生物醫(yī)學(xué)大數(shù)據(jù)創(chuàng)新應(yīng)用實(shí)驗(yàn)室和深圳大學(xué)附屬華南醫(yī)院完成本地化部署。DeepSeek有望解決醫(yī)療場(chǎng)景中的低算力需求、即時(shí)響應(yīng)和數(shù)據(jù)隱私等痛點(diǎn)，未來(lái)有望通過(guò)AI智能體在醫(yī)學(xué)知識(shí)庫(kù)和智能問(wèn)答、臨床輔助診斷、健康宣教、流程優(yōu)化、數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)決策等場(chǎng)景實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新應(yīng)用。憑借DeepSeek高效能、低成本的開源特性，其將為各行各業(yè)帶來(lái)技術(shù)升級(jí)和效率提升，利好AI應(yīng)用爆發(fā)。

2.DeepSeek迅速崛起，助力國(guó)產(chǎn)化生態(tài)繁榮。隨著DeepSeek的熱度持續(xù)攀升，聯(lián)想、釘釘?shù)缺姸啻髲S紛紛推出基于DeepSeek大模型的一體機(jī)解決方案，迅速占領(lǐng)本地化部署市場(chǎng)。目前，阿里、騰訊、字節(jié)等紛紛擁抱DeepSeek，同時(shí)三大運(yùn)營(yíng)商紛紛加入DeepSeek的生態(tài)。華為、海光、寒武紀(jì)等同樣加入DeepSeek生態(tài)，華為昇騰910C在AI推理中的表現(xiàn)出乎意料地好，已經(jīng)達(dá)到NVIDIA H100芯片的60％左右。昇騰910C的性能還可以進(jìn)一步提升。

3.AI驅(qū)動(dòng)數(shù)據(jù)中心革命：AIDC崛起重塑算力格局。隨著AI算力需求持續(xù)增長(zhǎng)，AIDC預(yù)計(jì)將在全球范圍內(nèi)迎來(lái)高速發(fā)展，其市場(chǎng)規(guī)模和盈利能力也將顯著提升。頭部企業(yè)加快AIDC布局，構(gòu)建全國(guó)智算基礎(chǔ)設(shè)施。算力租賃價(jià)格的上漲、數(shù)據(jù)中心綠色能源技術(shù)的突破，以及智能算力調(diào)度系統(tǒng)的進(jìn)步，都將進(jìn)一步鞏固AIDC在未來(lái)科技基礎(chǔ)設(shè)施中的核心地位。未來(lái)，企業(yè)將更加重視AI專用數(shù)據(jù)中心的建設(shè)，從邊緣計(jì)算到超大規(guī)模AI集群，AIDC的發(fā)展將成為推動(dòng)AI產(chǎn)業(yè)鏈整體升級(jí)的關(guān)鍵動(dòng)力，并引領(lǐng)全球算力市場(chǎng)邁入全新紀(jì)元。

利好個(gè)股

建議關(guān)注：AIDC，潤(rùn)建股份、潤(rùn)澤科技、世紀(jì)互聯(lián)等；算力芯片，海光信息、寒武紀(jì)等；服務(wù)器：浪潮信息、中科曙光等；光模塊，光迅科技、華工科技等；液冷：英維克、高瀾股份等。

本文內(nèi)容精選自以下研報(bào)：

《【華西計(jì)算機(jī)】周觀點(diǎn)：阿里上調(diào)資本開支預(yù)期，國(guó)產(chǎn)AIDC開啟全新建設(shè)周期》

《上海證券計(jì)算機(jī)行業(yè)周報(bào)：AI大模型競(jìng)賽加劇，DeepSeek加速賦能各行各業(yè)》

《【銀河晨報(bào)】2.25丨DeepSeek沖擊波：AI狂潮下計(jì)算機(jī)行業(yè)的顛覆與重生》

校對(duì)：劉星瑩