江財九銀票據(jù)研究院 肖小和

贛州銀行資金營運中心 談銘斐 張小平

弘揚票據(jù)文化可普及票據(jù)知識，增強社會對風(fēng)險、投資、信用等概念的認(rèn)知，減少因信息不對稱導(dǎo)致的糾紛，促進經(jīng)濟穩(wěn)定性以及增強社會信任機制，對票據(jù)行業(yè)有著核心作用。?票據(jù)文化中的信用體系建設(shè)能提高票據(jù)市場可信度，降低交易摩擦成本，保障票據(jù)流通安全性。票據(jù)文化的弘揚是票據(jù)體系健康發(fā)展的“軟基石”，既塑造社會對票據(jù)活動的理性認(rèn)知，也為票據(jù)工具的高效運作提供文化支撐。通過價值觀引導(dǎo)與制度規(guī)范的雙向融合，最終實現(xiàn)經(jīng)濟效率與社會效益的協(xié)同提升。

一．票據(jù)文化及特點

1．何為票據(jù)文化   

票據(jù)文化是金融文化的重要組成部分，是以?信用契約?為核心、以?票據(jù)工具?為載體，在金融活動中形成的?規(guī)則共識、技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)與價值體系?，貫穿票據(jù)全生命周期（簽發(fā)→流轉(zhuǎn)→兌付），旨在通過?技術(shù)賦能、制度約束、信用積累?推動金融資源高效配置。

2．票據(jù)文化特點

票據(jù)文化作為現(xiàn)代金融體系的核心紐帶，已從傳統(tǒng)支付工具演化為驅(qū)動實體經(jīng)濟與數(shù)字文明融合的戰(zhàn)略載體，其核心特點——信用性、創(chuàng)新性、合規(guī)性與服務(wù)性——在技術(shù)革命與制度重構(gòu)中形成閉環(huán)，重塑全球金融生態(tài)。

?信用性?是票據(jù)文化的根基，體現(xiàn)為到期的無條件兌付。票據(jù)的信用屬性是反映經(jīng)濟往來中債權(quán)債務(wù)關(guān)系的信用形式，是票據(jù)最根本的屬性，是支付、融資、交易、投資、調(diào)控等屬性的基礎(chǔ)。票據(jù)本身是信用工具，到期兌付基于承兌人的付款信用，凸顯票據(jù)的信用屬性。

?創(chuàng)新性是票據(jù)文化發(fā)展的驅(qū)動力。票據(jù)從兩千多年前的實物抵押到紙質(zhì)票據(jù)、再到現(xiàn)在的電子票據(jù)，正是因為不斷創(chuàng)新，才使得票據(jù)文化不斷發(fā)展、壯大，適應(yīng)了不斷發(fā)展的經(jīng)濟活動?，F(xiàn)階段，票據(jù)市場連接實體經(jīng)濟和金融市場，通過多元化的金融服務(wù)，作為貨幣政策實施和傳導(dǎo)的重要平臺，有利于貨幣政策向?qū)嶓w經(jīng)濟傾斜，對于支持實體經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展具有重要意義。

合規(guī)性?則??為市場繁榮構(gòu)筑安全底線。在票據(jù)文化的發(fā)展歷程中，從紙質(zhì)票據(jù)開始，為擴大使用范圍、提高使用頻率、增加信用，票據(jù)的合規(guī)性就尤為重要。越來越完善的制度是合規(guī)性的具體體現(xiàn)。隨著票據(jù)市場容量不斷增長，覆蓋行業(yè)和金融機構(gòu)持續(xù)擴大，市場參與主體角色越發(fā)多樣，風(fēng)險仍會伴隨發(fā)生，同時呈現(xiàn)出一定的復(fù)雜性。越來越完善的制度是合規(guī)性的具體體現(xiàn)，為票據(jù)行業(yè)的健康發(fā)展保駕護航。

?服務(wù)性?聚焦于激活實體經(jīng)濟毛細(xì)血管。票據(jù)文化承載著歷史上的商業(yè)智慧和傳統(tǒng)，如古代中國的票號文化體現(xiàn)了晉商的誠信、進取精神，這些精神通過票據(jù)文化傳承下來，激勵著現(xiàn)代商業(yè)發(fā)展。

票據(jù)文化是金融文化的重要組成部分，其獨特的規(guī)則、理念和實踐，為金融文化增添了豐富內(nèi)涵，推動金融文化的傳播和發(fā)展，提高公眾的金融素養(yǎng)。票據(jù)不再是冰冷的金融工具，而是嵌入產(chǎn)業(yè)鏈、環(huán)保、教育等社會場景的“服務(wù)型基礎(chǔ)設(shè)施”。

四大特點的協(xié)同構(gòu)建了票據(jù)文化的價值閉環(huán)：信用性降低交易摩擦，創(chuàng)新性拓展服務(wù)邊界，合規(guī)性保障市場穩(wěn)定，服務(wù)性實現(xiàn)資源精準(zhǔn)滴灌。2024年，商業(yè)匯票承兌發(fā)生額38.3萬億元，貼現(xiàn)發(fā)生額30.5萬億元。截至2024年末，商業(yè)匯票承兌余額19.8萬億元，同比增長6.5%；貼現(xiàn)余額14.8萬億元，同比增長11.7%。2025年前4個月，票據(jù)融資增加2899億元。其文化內(nèi)核已升維為“技術(shù)賦能信用、規(guī)則重塑效率、數(shù)據(jù)驅(qū)動普惠、服務(wù)經(jīng)濟”的金融文明新范式。

3．票據(jù)文化作用

票據(jù)文化在新時期的核心作用，已從單純的交易工具升維為?“信用價值放大器”?與?“守正創(chuàng)新試驗場”?的雙重載體，既推動信用主體（企業(yè)、金融機構(gòu)、個人）的深度發(fā)展，又通過技術(shù)革命與規(guī)則重構(gòu)平衡風(fēng)險與效率，成為服務(wù)實體經(jīng)濟促進經(jīng)濟發(fā)展的關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施。

二．弘揚票據(jù)文化守正創(chuàng)新的理念服務(wù)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展

1．服務(wù)五篇大文章

立足高質(zhì)量發(fā)展新格局，票據(jù)文化以守正為根基、以創(chuàng)新為引擎，在服務(wù)五篇大文章中譜寫新章。一是科技型、綠色型、養(yǎng)老型企業(yè)及相關(guān)中小企業(yè)是票據(jù)市場發(fā)展的重點，票據(jù)文化的建立和推廣將直接惠及相關(guān)企業(yè)，改善相關(guān)企業(yè)的融資環(huán)境，促進相關(guān)企業(yè)快速發(fā)展；二是將促進金融創(chuàng)新，票據(jù)文化可以較好地彌補票據(jù)市場的信用短板，為票據(jù)市場提供良好的創(chuàng)新環(huán)境，更好服務(wù)“五篇大文章”；三是將促進經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展，大幅改善企業(yè)的用票環(huán)境，促進票據(jù)與實體經(jīng)濟的深度融合，推動了票據(jù)在普惠金融、數(shù)字金融等領(lǐng)域的應(yīng)用，滿足了不同受眾群體的多樣化金融需求，有利于促進經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展。

2．服務(wù)中小微企業(yè)

中小微企業(yè)“融資難、融資貴”，根本原因是因為中小微企業(yè)整體抗風(fēng)險能力較弱，造成金融資源主要服務(wù)大型企業(yè)，在一定程度上形成了大型企業(yè)金融資源過剩與中小微企業(yè)“融資難、融資貴”現(xiàn)象并存。票據(jù)業(yè)務(wù)在服務(wù)中小微企業(yè)上具有門檻較低、兼顧支付與融資雙重屬性、法律關(guān)系明晰、融資成本較低與電子化程度高等多重優(yōu)勢，票據(jù)市場已發(fā)展成為支持中小微企業(yè)發(fā)展的重要戰(zhàn)場。在高質(zhì)量發(fā)展階段，票據(jù)文化以?信用為根基、技術(shù)為引擎?，成為破解中小微企業(yè)融資難題的“金鑰匙”。2024年，簽發(fā)票據(jù)的中小微企業(yè)22.6萬家，占全部簽票企業(yè)的93.8%，中小微企業(yè)簽票發(fā)生額27.4萬億元，占全部簽票發(fā)生額的71.5%。貼現(xiàn)的中小微企業(yè)36.7萬家，占全部貼現(xiàn)企業(yè)96.5%，貼現(xiàn)發(fā)生額23.6萬億元，占全部貼現(xiàn)發(fā)生額77.3%。票據(jù)融資利率較傳統(tǒng)貸款更低、更便捷，彰顯守正創(chuàng)新下的普惠效能。

3．服務(wù)消費市場發(fā)展

在消費升級與高質(zhì)量發(fā)展同頻共振的新階段，票據(jù)文化以“制度守底線、技術(shù)拓空間”的雙向賦能，成為撬動消費市場活力的關(guān)鍵支點。2024年，全國消費領(lǐng)域票據(jù)融資規(guī)模突破58萬億元，電子票據(jù)滲透率達(dá)99.9%，服務(wù)小微商戶超4300萬家，形成“精準(zhǔn)滴灌+普惠直達(dá)”的消費金融新范式。從北宋“交子”潤滑蜀地商貿(mào)，到數(shù)字票據(jù)貫通生產(chǎn)、流通與消費，中國正以守正創(chuàng)新的文化基因，重塑全球消費市場演進路徑。票據(jù)業(yè)務(wù)通過“融資支持供給端+支付便利消費端”的雙向驅(qū)動，成為連接實體經(jīng)濟與消費市場的紐帶。未來隨著票據(jù)數(shù)字化、場景化程度的提升，其支持消費的潛力將進一步釋放，尤其在促進中小微企業(yè)發(fā)展、下沉市場消費擴容、綠色消費等領(lǐng)域發(fā)揮關(guān)鍵作用。政策層面需繼續(xù)完善票據(jù)市場基礎(chǔ)設(shè)施，加強風(fēng)險防控，推動票據(jù)業(yè)務(wù)與消費市場形成良性循環(huán)。如針對消費生產(chǎn)型企業(yè)，對消費供應(yīng)鏈核心企業(yè)以及供應(yīng)商開具票據(jù)支付貨款，提供支持可快速獲得低成本資金，用于擴大生產(chǎn)、采購原材料或優(yōu)化庫存，從而提升商品和服務(wù)的供給能力，滿足消費市場需求。

4．服務(wù)新質(zhì)生產(chǎn)力

在高質(zhì)量發(fā)展縱深推進的當(dāng)下，票據(jù)文化以“制度守正”筑基、“數(shù)字創(chuàng)新”破局，成為培育新質(zhì)生產(chǎn)力的核心金融引擎?？萍际切沦|(zhì)生產(chǎn)力的核心要素，票據(jù)文化將更好服務(wù)新質(zhì)生產(chǎn)力。有利于新技術(shù)手段應(yīng)用，票據(jù)文化以信用為基礎(chǔ)，必須建立信用基礎(chǔ)設(shè)施，將采用大數(shù)據(jù)、人工智能等大量新型技術(shù)手段，將進一步推動金融科技的發(fā)展與進步；有利于支持科技類企業(yè)發(fā)展，將提升國內(nèi)信用環(huán)境，尤其是商業(yè)信用環(huán)境，有利于科技類供應(yīng)鏈、產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展。

票據(jù)業(yè)務(wù)通過“融資支持創(chuàng)新主體+數(shù)字化鏈接產(chǎn)業(yè)鏈+政策引導(dǎo)資源配置”的三維驅(qū)動，成為新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展的加速器。其價值體現(xiàn)在：降低創(chuàng)新成本，為輕資產(chǎn)、高風(fēng)險的科技企業(yè)提供靈活融資工具。

提升產(chǎn)業(yè)協(xié)同效率，通過數(shù)字化票據(jù)平臺打破產(chǎn)業(yè)鏈“數(shù)據(jù)孤島”。

引導(dǎo)資源向高質(zhì)量領(lǐng)域聚集，借助政策工具和市場機制，推動資本向綠色科技、數(shù)字經(jīng)濟等方向傾斜。隨著數(shù)字票據(jù)、智能合約、碳金融票據(jù)等創(chuàng)新工具的深化應(yīng)用，票據(jù)業(yè)務(wù)將進一步與新質(zhì)生產(chǎn)力深度融合，成為經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的重要金融基礎(chǔ)設(shè)施。

5．服務(wù)票據(jù)自身的可持續(xù)發(fā)展。

在高質(zhì)量發(fā)展邁向深水區(qū)的關(guān)鍵階段，票據(jù)文化以“守正固本、創(chuàng)新提質(zhì)”雙輪驅(qū)動，為金融工具自身的可持續(xù)發(fā)展注入新動能。弘揚票據(jù)文化，堅持守正創(chuàng)新的票據(jù)文化理念，進一步完善票據(jù)業(yè)務(wù)交易制度，推動票據(jù)數(shù)字化交易基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，加快票據(jù)基金、票據(jù)衍生產(chǎn)品等票據(jù)市場創(chuàng)新產(chǎn)品研究。未來票據(jù)市場發(fā)展將繼續(xù)堅持創(chuàng)新驅(qū)動，票據(jù)行業(yè)發(fā)展與弘揚票據(jù)文化相輔相成，互相促進，充分發(fā)揮票據(jù)潛力與活力，助力實體經(jīng)濟發(fā)展。

票據(jù)文化作為票據(jù)行業(yè)發(fā)展的軟實力，通過塑造行業(yè)價值觀、規(guī)范市場行為、增強社會信任與創(chuàng)新活力，為行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展提供內(nèi)生動力： 構(gòu)建誠信文化，夯實市場根基，倡導(dǎo)“信用即資產(chǎn)”的理念，推動企業(yè)將票據(jù)履約納入信用管理體系，減少票據(jù)違約與糾紛，建立“票據(jù)信用評級體系”，公開企業(yè)票據(jù)兌付記錄； 規(guī)范操作文化，降低系統(tǒng)性風(fēng)險；培育創(chuàng)新文化，驅(qū)動技術(shù)賦能，推動電子票據(jù)、區(qū)塊鏈票據(jù)、智能合約等技術(shù)的應(yīng)用，形成“技術(shù)驅(qū)動效率”的文化共識；弘揚合規(guī)文化，維護市場秩序，建立“監(jiān)管機構(gòu)+行業(yè)自律組織+企業(yè)內(nèi)控”三級合規(guī)體系，嚴(yán)打票據(jù)空轉(zhuǎn)、套利等違規(guī)行為。票據(jù)文化通過“信用筑基、規(guī)范護航、創(chuàng)新引領(lǐng)、普惠共贏”的立體化作用，為票據(jù)行業(yè)可持續(xù)發(fā)展注入持久動力。